在保險行業，一些發生概率低、突發性強、影響面大、損失多的風險，往往單個保險公司很難去承接。

為此，由若干保險公司按照約定的章程形成長期的利益共同體，共同為特定風險提供保險保障和風險管理的保險組織，即保險共同體（后文統稱“共保體系”）應運而生。

共保體系所具備的特點使得它在巨大風險管理領域獨具優勢。比如提高風險保障能力：運用共同體可以有效解決單一保險公司承保能力不足的問題，通過匯集保險行業多家保險公司的承保能力和專業技術能力，共同為特殊風險提供保險保障。但在實際的運行過程中，卻存在解決方案比較單一、價格昂貴和門檻較高等問題，市場需求沒有得到很好的滿足。

成立于2014年的保險科技公司保險極客與上海保交所展開合作，在近期完成了人身險共保體系的搭建，并已面向市場推出了體系下的“倍月薪”產品。

據悉，該項目是上海保交所特種風險分散平臺探索建設過程中在人身險領域的又一次創新。通過共保體系，使得團體高額人身險得到有效分散，更好滿足企業客戶對于高額人身風險的保障需求。

保險極客憑借什么樣的實力涉足鮮有企業入局的共保業務？底層邏輯是什么？與上海保交所是如何合作的？遇到哪些難點？透露出行業的哪些趨勢？針對這些問題，動脈網與上海保交所保險事業部負責人和保險極客副總裁、精算師汪騰華進行了一次深入訪談。

直面挑戰，建立共保體系的難點在哪？

上海保交所保險事業部負責人介紹，本次“倍月薪”保險產品在上海保交所掛牌交易，通過共保方案有效分散中小企業專業人才的特殊人身風險保障需求，這是上海保交所持續推動特種風險平臺建設的一次創新。

上海保交所作為本次共保方案的平臺服務提供方，依托特種風險分散平臺提供場內撮合、線上交易、信息登記、資金結算等功能，保障共保業務線上化、規范化發展，有效解決了以往共保業務中共保體之間信息不同步、資金結算不及時等問題，較好提升了共保交易效率，為持續推動共保業務良性發展提供堅實的平臺服務保障。

“作為從創立伊始便深耕團險市場的科技公司，保險極客一直在關注企業的核心訴求。比如企業會對高頻低額的醫療險有需求，因為能有效提升員工的福利感知；比如按大數法則，千人左右的成長型企業發生重疾、猝死、意外的可能每年都有，發生概率不會特別高（不會多人同時發生），一旦發生之后對于企業和員工家庭造成的影響卻很大，這種用以解決高風險的高保額產品，需求一直都在。”汪騰華告訴動脈網。

但目前市場上很難有特別好的解決方案滿足上述需求。原因在于，這類產品的設計會面臨兩個難點。

一是缺數據。“產品設計需要測算未來發生風險的概率。而通常發生概率極小但損失很大的業務，數據量一般不太夠，這會導致產品難產，因為大家對于缺少數據支撐且又屬于高風險的保險產品設計相當謹慎。”汪騰華表示，最終產品通過極高的定價推向市場，購買門檻變高一定會損失大部分市場，這是對于用戶、保司最常見卻又很難避免的現實情況。

二是缺業務量。一個保險產品上市后，需要足夠多的數據去驗證產品設計是否合理及更新迭代的方向。但數據驗證需要足夠的業務量支撐，上述情況導致的業務量少，又會繼續促使用于驗證的數據量不夠，這樣就會進入惡性循環。

“這是共保體系搭建、產品開發與推向市場面對的巨大挑戰，也是今天我們搭建共保體系的行業價值：滿足市場需求、平衡風險與業務后的定價、市場增量、技術支撐下的數據積累。”

為此，上海保交所與保險極客展開了合作。不過共保體系的完善和推廣，需要技術上的支持，以及對保險產品業務的深刻理解，保險極客為何能成為最佳合作伙伴？又是如何做的呢？

持續深入，保險極客的底層邏輯是什么？

在企業團險領域，保險極客一直在深挖“護城河”。截止目前，保險極客已服務7000多家企業，超120萬員工，保費增速超過100%，保費續費率達到100%。

“經過這些年的沉淀，我們對團險市場和產品的理解在不斷深入。”在汪騰華看來，共保體系的建設困難重重，尤其起步階段，市場需求側（企業業務）和承保供給側（保司）需要同時有達成合作的高意向度，且平臺的搭建并不是一蹴而就的。“極具行業公信力的上海保交所和已經具備的共保平臺基礎，與深耕團險行業多年的保險極客幾乎一拍即合，雙方發揮各自優勢，讓更多的保司和企業參與進來，共同將起步做好。”

截止目前，以保險極客與上海保交所聯合牽頭，5家保司共同組成了承保聯盟。

需要提及的是，上海保交所本身具備資金結算、交易規則、信息披露等功能。在此基礎上，保險極客主要從技術、服務、產品開發等維度與合作伙伴共建共保的長效機制，一方面解決分散承保中主體承保能力不足的問題，進一步深化保險供給側改革，另一方面強化保險科技賦能，通過科技手段實現共保信息集中登記，使得共保業務交易數據準確性提升，交易效率提高，運營成本降低。

共保體系支撐下的第一款產品“倍月薪”剛剛推向市場，該產品目前支持5人以上的企業采購，保額與薪水關聯，可實現24倍/36倍/48倍月薪保額，保額最高可達1200萬。憑借極低的起保人數和超高的保額，使得國內數十萬的中小企業購買倍月薪產品成為可能。

在產品設計時也主要以企業的需求為主。“我國的中小企業、新經濟企業發展比較快，但能夠滿足這些企業需求的共保產品是沒有的，針對這部分群體的特性，產品的起保人數不能太高，這是5人起保的核心原因。”汪騰華表示，“共保體系本身是要解決一些可能發生率很低，但單次風險比較高的情況，所以我們會盡可能的提高保額，于是將最高定在了1200萬。”

另外，將保額掛鉤月薪，也有兩個方面的設計策略。一是所有的保險產品都涉及風控邏輯，因此將保額掛鉤月薪時，能夠更好地根據用戶情況匹配保額。二是個人薪資在一定程度上反映了其在公司的價值，并且這個價值是動態發展的，那么對企業和員工來說，差異化的產品和動態的保額是同時被需要的。

當前階段，倍月薪產品的設計邏輯主要是圍繞中小企業和新經濟企業，以填補市場上這部分的空白，讓更多快速發展的企業和員工家庭有充分的保障應對未知風險。

需要提及的是，保險極客在團險領域的多年積淀對整個產品體系的設計起到了重要作用。一是保險極客打通了從前端銷售到中后端服務、風控、核保、理賠等完整的企業團險服務鏈條，這為共保體系的持續運營帶來了支撐；二是保險極客不斷構建技術壁壘，在數據沉淀、數據供給、數據挖掘和數據安全等方面完成了體系化建設，能夠推動共保體系的效率提升。

正是基于此，三方才能夠共同搭建人身險共保體系。

普惠職場人群，助力新經濟企業穩健發展

作為市場活動的主要參與者，企業能否良性發展在很大程度上與員工的狀態密切相關。因此越來越多的企業開始重視福利設計，而福利設計得越好，越能讓員工安心、健康的工作。

從目前的市場情況看，團險產品中醫療險可以有效緩解疾病就醫帶來的經濟壓力，滿足市場的此類需求。

但在一些重大風險上，市面上鮮有合適的保險產品出來。此次，保險極客與上海保交所在共保體系上的合作，通過低成本、高效率的解決方案，讓國內數十萬的中小企業、新經濟企業獲得倍月薪產品成為可能：極大降低企業的用工風險，同時做到福利分層，有效的激勵核心人才的加入。

隨著后續高保額的保險產品通過企業覆蓋到更多職場人及家庭，保險的普惠性將發揮更大的社會價值。